Fundusze na giełdowe spadki

Wielu z nas może właśnie zastanawiać się, jaką strategię na najbliższe tygodnie przyjąć. Wycofywać się z inwestycji całkowicie? Przeczekać gorszy czas bez zmian w portfelu? Dostosować portfolio do nowej rzeczywistości?

Fundusze na bessę

Załóżmy, że postanowiliśmy przeczekać gorsze dla inwestorów czasy w funduszach o niższym poziomie ryzyka. Na które warto zwrócić uwagę? Po pierwsze spójrzmy uważniej na strategie dłużne, dla których wahania wycen są na ogół zdecydowanie niższe niż dla funduszy akcyjnych lub surowcowych. Po drugie należy przeanalizować ich kondycję w dłuższym terminie, aby ocenić, jak radzą sobie w różnych warunkach rynkowych. Dobrym wskaźnikiem w tym obszarze może być Ranking Analiz Online krótko- i długoterminowy, który w pięciostopniowej skali ocenia efektywność zarządzania (stosunek wyników do ryzyka).

Powyżej wymienione fundusze ze względu na realizowaną politykę inwestycyjną pozwalają nam spać spokojnie, bowiem nie powinny zaskoczyć nas dotkliwymi stratami. Z drugiej jednak strony oferowane przez nie zyski są dość ograniczone.

Długoterminowi piątkowicze

Zestawienie otwiera Ipopema Obligacji. Fundusz ten charakteryzuje bardzo wysoka efektywność zarządzania zarówno w krótkim, jak i w długim terminie. Dość atrakcyjne są także jego wyniki, osiągane dzięki aktywnemu podejściu do zarządzania portfelem. Strategia ta pozwala mu na zajmowanie wysokich miejsc w tabeli wynikowej w różnych warunkach rynkowych.

Superfund Spokojna Inwestycja Plus i Superfund Spokojna Inwestycja to bliźniacze fundusze dłużne uniwersalne o bardzo dobrej kondycji zarówno w krótkim, jak i w długim terminie. Różni je przede wszystkim poziom opłaty za zarządzanie, a także wysokość minimalnej pierwszej wpłaty. Pomysł na portfel natomiast pozostaje niemalże ten sam – jego trzon stanowią instrumenty dłużne z terminem do wykupu nie dłuższym niż rok.

Podium zamyka Noble Fund Obligacji – jeden z popularniejszych na naszej platformie funduszy dłużnych. Może się on poszczycić bardzo efektywnym stylem zarządzania, który to pozwala mu na zajmowanie pozycji lidera wśród konkurencji pod względem wynikowym w każdym horyzoncie czasowym.  W jego portfelu znajdziemy głównie papiery wartościowe emitowane lub gwarantowane przez Skarb Państwa. Ciekawostką może być fakt, że około 9% aktywów obecnie zainwestowanych jest w instrumenty z rynku węgierskiego, 6% rumuńskiego, a 2% serbskiego – kierunki te pozostają dość niszowe.

Stabilne czwórki

Pierwszy wśród wymienionych przez nas funduszy, których długoterminowa efektywność oceniona jest na 4, to Noble Fund Konserwatywny. Jest to rozwiązanie o tyle ciekawe, że zarządzający nim nie stroni od stosowania domieszki portfela w postaci obligacji korporacyjnych oferujących nieco wyższe marże, a co za tym idzie bardziej ryzykownych. Filarem polityki inwestycyjnej pozostają papiery dłużne emitowane lub gwarantowane przez Skarb Państwa. Taka konstrukcja strategii pozwala na osiąganie atrakcyjnych jak na rozwiązanie dłużne stóp zwrotu we wszystkich horyzontach czasowych.

Drugi w zestawieniu „czwórkowicz” to Skarbiec Konserwatywny - produkt, którego strategia jakiś czas temu nieco się zmieniła. Podstawę portfela wciąż stanowią obligacje, często komunalne lub emitowane przez banki. Nowością zaś jest około 20%-owe zaangażowanie w instrumenty zagraniczne, co może stanowić istotny czynnik w walce o wynik. Zarządzający stawiają m. in. po obligacje krajów bałkańskich – wybór nieczęsty wśród menadżerów portfeli.

W środowisku niskich stóp procentowych i niepewności na giełdach fundusze dłużne mogą stanowić kierunek inwestycyjny, nad którym warto się pochylić. Z jednej strony pozwalają one realnie walczyć ze skutkami inflacji, z drugiej zaś nie niosą ze sobą tak wysokiego ryzyka jak fundusze akcyjne, czy też surowcowe. Aby nabyć jednostki uczestnictwa funduszy inwestycyjnych dostępnych na KupFundusz.pl bez opłat wstępnych, wystarczy założyć bezpłatne konto.

Zespół KupFundusz.pl

Nota Prawna dotycząca informacji publikowanych na Blogu KupFundusz.pl

Podziel się na: